Instacart memberi harga IPO-nya sebesar $30. Harga pembukaannya mungkin jauh lebih tinggi.

ukuran huruf

Instacart memberi harga IPO pada $30 per saham pada Senin malam – di ujung atas kisaran yang diharapkan – dan indikasi awal pada Selasa pagi menunjukkan bahwa saham tersebut dapat dibuka sedikit lebih tinggi.

Data perdagangan dari Nasdaq menunjukkan kemungkinan pembukaan pada $40, kenaikan sekitar 35%.

Perusahaan yang berbasis di San Francisco ini mengatakan pada Senin malam bahwa pihaknya telah menjual 22 juta saham dengan harga $30 per saham, sesuai dengan kisaran harga tertinggi $28 hingga $30 yang telah direncanakan sebelumnya. Dengan harga $30 per saham

peta instan

Kapitalisasi pasarnya adalah $9,9 miliar, berdasarkan jumlah saham perusahaan yang terdilusi penuh.

IPO tersebut mengumpulkan total $660 juta, dengan sekitar $420 juta diberikan kepada perusahaan. Perusahaan dijadwalkan untuk memulai perdagangan di bursa Nasdaq pada hari Selasa dengan simbol “CART.”

Instacart adalah salah satu IPO yang paling banyak ditonton tahun ini, mengikuti daftar desainer chipnya

Memegang lengan

(ticker: ARM) minggu lalu. Mereka diharapkan bisa membuka pasar IPO yang hampir sepanjang tahun sepi. Klaviyo, perusahaan perangkat lunak pemasaran, juga dijadwalkan go public minggu ini.

Arm melihat permintaan yang kuat atas sahamnya, dengan pembukaan saham 10% di atas harga IPO, namun antusiasmenya telah berkurang. Saham turun 4.5% pada hari Jumat dan ditutup dengan jumlah yang sama pada hari Senin.

Bagaimana Instacart berdagang pada hari Selasa dan seterusnya akan bergantung pada kepercayaan investor terhadap ekspansi dan profitabilitas gig economy di masa depan. Maplebear, sebutan resmi Instacart, menghasilkan pendapatan $2,55 miliar tahun lalu, meningkat 39% dari tahun sebelumnya. Hampir tiga perempat dari pendapatan ini berasal dari bisnis inti perusahaan yaitu pengiriman bahan makanan ke rumah-rumah dengan bantuan kontraktor. Sisanya dihasilkan dari layanan lain dan penawaran baru yang disebut Iklan Instacart, di mana pengecer membayar untuk menampilkan iklan kepada pelanggan.

Instacart mengalami kerugian bersih masing-masing sebesar $70 juta dan $73 juta pada tahun 2020 dan 2021. Ini menghasilkan laba bersih sebesar $428 juta pada tahun 2022, meskipun sebagian besar berasal dari subsidi pajak sebesar $358 juta.

Dengan $30 per saham, Instacart bernilai hampir empat kali lipat penjualan tahunannya.

PintuDash

(DASH), yang disebut sebagai pesaing dalam pengajuan Instacart, memiliki rasio harga terhadap penjualan yang sebanding sebesar 4,1 kali. DoorDash secara konsisten meningkatkan penjualan tahunannya setelah go public pada tahun 2020, namun perusahaan belum mencapai laba per saham.

Instacart juga mencantumkan UberEats, yang merupakan bagian dari

Teknologi Uber

(UBER), dan Shipt, milik Target, sebagai pesaing.

Instacart, didirikan pada tahun 2012, Perusahaan resmi mengajukan IPO pada 25 Agustus setelah penantian panjang, dan perusahaan tersebut menjadi yang pertama Kirimkan pernyataan pendaftaran rahasia untuk potensi IPO pada Mei 2022. Dalam putaran penggalangan dana swasta, Instacart bernilai $39 miliar, jauh dari penilaiannya saat ini.

Kirimkan surat kepada Karishma Vanjani di [email protected]